美國儲能增長性確定,中國儲企需探索更多“高階玩法”

美國是中國以外的全球第二大儲能市場，正處于快速增長階段，主要驅動力包括可再生能源發電比例提升、稅收優惠及儲能補貼等政策支持、儲能成本下降、電力系統需求（調峰、調頻）等，市場增長性確定。

高工產研（GGII）數據顯示，全球儲能電池出貨量預計將由2024年300GWh，增長至2030年1400GWh，復合年增長率為29.3%。其中，美國儲能電池出貨量預計將從2024年78GWh，增長至2030年400GWh，復合年增長率為31.2%，在全球市場中的占比由2024年的26%增長至2030年28.57%。

市場持續增長的同時，對中國企業來說，參與美國市場也變得越來越具有挑戰性。地緣政治風險、政策不確定性與法規壁壘、ESG與碳足跡要求、供應鏈與本地化挑戰、技術與標準認證、市場競爭與品牌認知等多重挑戰，讓美國市場成為許多中國儲能企業的“可望而不可即”。

對美國儲能市場，是要積極參與還是戰略性放棄？是技術授權還是建設本地化產能？已經成為中國儲能產業鏈企業面臨的重大抉擇。

中國儲企拿下60GWh+美國訂單

過去一年來，中國儲能企業出海美國市場成效顯著。

僅從公開披露的訂單來看，包括陽光電源、阿特斯、科陸電子、海博思創、楚能新能源、國軒高科、海辰儲能、鵬輝能源、億緯鋰能、瑞浦蘭鈞、先導智能等在內的多家中國儲能企業們，已在美國市場拿下合計超過60GWh的訂單。此外，比亞迪、天合光能、東方日升儲能等企業也在美國落地了多個儲能項目。

除了中國企業，海外巨頭們在美國市場也收獲頗豐。其中，特斯拉與美國新能源公司IntersectPower簽署了15.3GWh的Megapack儲能系統供應協議，與美國佐治亞電力公司達成2GWh儲能電池系統Megapacks供應協議。三星SDI拿下了美國電力公司NextEra Energy 的6.3GWh大規模儲能系統供應合同（采用20尺5.26MWh三元鋰電池集裝箱儲能），LG ES將在2026年-2029年間將向美國開發商Terra-Gen供應高達8GWh的磷酸鐵鋰電池儲能系統及解決方案。

出海被中國企業普遍認為是“突破內卷”的良方，目前國內儲能電池中已有30%產品以上銷往海外。不過，隨著更多的中國企業參與海外市場競爭，2024年下半年以來，海外市場儲能產品的價格也在持續下滑，降幅超過30%以上。

中國儲企出海美國的不同打法

美國儲能市場技術和產品要求高、利潤水平也高，是大企業們爭奪的“高端市場”。目前來看，發力美國儲能市場的主要是技術和資金實力雄厚的鋰電池企業和儲能系統企業。為了避開這些企業的鋒芒，部分二、三梯隊的企業或者創業公司選擇將歐洲市場及其他高增長的新興市場作為主要出海目的地。

而選擇出海美國的企業，根據公司的發展階段和各自的戰略定位，打法也不盡相同，具體包括：成立子公司、設立營銷中心或海外辦事處、技術授權、建設美國工廠等。

具體來看，遠景動力、國軒高科、海辰儲能、阿特斯計劃在美國建設工廠，寧德時代、億緯鋰能選擇技術授權模式與美國本土企業合作，瑞浦蘭鈞、贏科數能、上能電氣在美國設立了分公司或研發中心等，精控能源則在加拿大設立了北美研發中心并輻射美國市場，高特電子也與Fractal EMS合作開發了美國版EMS。

此外，據路透社2024年底報道，寧德時代董事長曾毓群表示，如果美國對中國供應鏈投資敞開大門，寧德時代將考慮在美國建廠。

不同的出海模式中，僅設立海外子公司或者技術授權，能夠有效地控制風險，正如億緯鋰能董事長劉金成所言，“不要無序地擴大規模，拼命地想做到天下第幾。在商業文明中要審時度勢，衡量自己的能量和能力，控制無需的規模，讓企業在一個好的范圍內可持續發展。”

但風險與機遇并存，在美國的關稅政策和IRA補貼之下，相較于布局動力儲能雙賽道的頭部電池企業，更為專注儲能產業的電池企業，如能在美國順利建設工廠，或許將憑借美國市場占比的提升，實現鋰電池以及儲能系統出貨量的大幅提升。

此外，計劃在美國新建產能的除了中國企業，還有韓系電池企業LG Energy和三星SDI，以及美國本土企業Fluence、特斯拉等。

值得注意的是，在美國建廠并非易事，寧德時代在美項目幾經波折，兩家儲能公司也在最近宣布取消美國建廠計劃。其中，美國公司KORE Power將放棄在亞利桑那州Buckeye設立12GWh工廠的計劃，挪威公司FREYR也透露將出售其在佐治亞州的電池儲能系統生產基地。

中國儲企需要嘗試更多“高階玩法“

目前來看，短期內美國市場仍將依賴中國儲能供應鏈。長期來看，隨著美國政策的調整以及本土產能的落地，要保住份額和利潤，中國儲能企業仍然需要探索更多出路。

正如高工產業研究院（GGII）院長高小兵所言，2020年前后歐美國家希望把動力電池掌握在自己手里，在歐美本土及東南亞地區布局了許多電池企業。5年過去了，他們的成果不盡人意，核心在于基礎太差，沒有中國從數碼電池技術過渡到動力電池、儲能電池技術的基礎。

美國清潔能源伙伴組織（CEA）數據也顯示，美國已有超過80GW的儲能電池制造產能計劃，預定在2028年之前上線，但在該時間節點可能只有一小部分產能上線。CEA預測，如果特朗普政增稅，2025年來自中國的供應量將大幅下降，但時間太短美國制造業無法迅速擴大規模以彌補日益擴大的短缺，從其他國家（主要是韓國）的進口也無法彌補這一差距。2025年美國將有63%的供應缺口，2028年將有29%的供應缺口需要填補。

臥龍儲能副總經理王鋒博士此前表示，美國2024年1-9月電化學儲能裝機為6.64GW，同比增長52%。在王鋒博士看來，美國電力市場成熟，市場力量推動儲能發展，但面臨一些挑戰。儲能在美國是一種具備金融屬性的產品，由于加息、并網排隊、原料快速跌價和變壓器緊缺等問題，導致實際裝機受到一定擾動。中長期來看，美國進入降息周期確定，儲能盈利模式成熟、風光并網+電網老舊強調儲能必要性，美國大儲需求有支撐。

美的集團科陸電子海外品牌與市場戰略負責人閆笑煒也認為，美國儲能市場需求是確定性的，市場化趨勢將弱化特朗普新政策帶來的影響。具體而言，開放的電力市場是儲能的主要推動力，終端用戶關注儲能經濟價值，將弱化政策波動帶來的不利影響。他表示，特朗普的上一個任期內，風電與光伏裝機超過了奧巴馬任期，這是成本所推動的，對特朗普本次任期內的儲能市場保持樂觀。

在張小飛博士看來，中國企業出海需要思考兩個問題，一是我們的錢怎么出去，二是要產品服務加金融服務兩條腿走路。中國企業總在產品上打轉只能嘗到一點甜頭，大部分利潤被當地金融機構和投資公司等拿走，出海美國也可以嘗試買電賣電、建設虛擬電廠等“高階玩法”。